信贷资产损失是商业银行资产损失的一个主要项目,贷款损失准备是规避信贷资产损失的一项重要保障措施,也是针对商业银行的一项重要监管指标。目前我国大多数商业银行贷款损失准备的计提方法仍是基于已发生损失模型,存在较为明显的顺周期特征。房地产贷款是商业银行信贷中的重要组成部分,截至2018年,商业性房地产贷款余额为38.7万亿元,同比增长20.19%,在金融机构各项贷款余额中占比的28.39%。同时,房地产贷款的不良率在近三年节节攀升,增长率达到了120%,给商业银行贷款损失准备的计提造成了较大的压力。房地产行业的发展对银行信贷规模有着重大影响,探究商业银行贷款损失准备金额对房地产价格波动的反应,对于管控信贷和金融风险具有重要意义。首先,本文采用2007-2016年商业银行贷款损失准备和贷款拨备率与各类型房地产价格波动的数据进行面板回归,探究房价波动对贷款损失准备计提的影响。结果显示商品房价格变动对贷款拨备率具有显著的负向影响,但是对贷款损失准备余额具有显著的正向影响,说明了房价的上涨虽然能够降低贷款损失准备的计提比例,但是能够带动贷款损失准备的总额的提升。进一步研究发现,产权性质不同的商业银行,其贷款损失准备的计提在房价波动时会有不同的表现,相比于国有商业银行,非国有商业银行对商业营用房的价格变动并不敏感;相比非上市银行,上市银行在房价波动时贷款损失准备总额增加的更多。其次,对贷款损失准备与贷款余额和不良贷款余额较高的行业的发展状况进行灰色关联分析,结果显示房地产业的不良率虽然排在第九位,但其与贷款损失准备的关联度排在第三位,而且,在关联度排序中排在前列的行业近几年的不良率增速比较快。然后,梳理了房地产价格下跌时对贷款损失准备的影响。房价下跌时会通过投资效应和财富效应直接影响到房地产市场的直接参与者,最终会通过资本充足率,资产负债表以及抵押品价值三个渠道对商业银行的信贷规模产生影响,进而影响到贷款损失准备的计提。最后,针对贷款损失准备计提方式、计提主体和计提对象两个层面分别提出相应的建议。