2012年,《企业内部控制基本规范》及其配套指引在我国正式施行,要求我国主板上市企业随年报发布《内部控制评价报告》,同时聘请会计师事务所对其内部控制进行审计并发布《内部控制审计报告》。其实,无论企业自我评价的报告,还是事务所外部审计的报告,其焦点都在于内部控制是否存在严重缺陷以及能否得到充分、适当地披露。同时,上市公司内部控制缺陷的披露适当与否往往会受到企业公司治理和外部监管环境等的影响,并且可能改变投资者对于公司价值的判断,进而对公司的股价产生影响。基于此,对上市公司内部控制缺陷披露进行研究具有其独特的研究意义。本文选取河南大有能源股份有限公司作为案例研究对象,全面描述和分析了其内部控制存在的缺陷以及相关的信息披露情况。案例资料揭示该公司在2013年至2016年期间,通过《内部控制评价报告》和《内部控制审计报告》披露了涉及采矿权、销售模式、安全事故和职务侵占四类事项的内部控制重大缺陷。而且大有能源的信息披露也存在多次违规,企业因为未及时披露关联交易受到证监会处罚。本文重点研究了同时涉及内部控制缺陷和信息披露违规的两个事件,分析其中的原因。通过本文的研究,得出了以下结论:大有能源内部控制和信息披露都存在明显不足;公司治理未能有效发挥其在内部控制中的重要作用;内部控制缺陷信息会对大有能源在股票市场中的表现产生影响;必须对大有能源这类的上市公司加强外部监管。