内部控制是企业乃至行业健康发展的基础,良好的内部控制管理会避免企业在日常运营中出现诸多不利企业正常运营的问题。作为现代内部控制理论体系的先驱者,COSO内部控制理论是迄今为止最科学、适应性最强、发展最成熟的内部控制理论。该理论历经全世界多家企业实践,形成了完整的企业内部控制测评、搭建、运营等先进的经验,为后续学者以及实践者提供良好的参考。信托业经过几年飞速发展,业内资产管理规模大幅提升,曾一度超越证券业,仅次于银行保险。然而随着我国经济发展产业结构的调整预期,整个资管行业也进入了强监管的发展阶段,缺乏制度的支撑后,信托逐步结束以往宽松的政策环境。最近几年暴露的问题越来越多。至2018年“资管新规”颁布以来,信托业资金与业务都受到很大的阻碍,后续业务的发展举步维艰。为了使信托公司业务重新走上正轨,业内在职人员、金融学者做了多方探索与实践。目前,业内呼声较大的操作性较强的项目类型之一为股权类投资产品。由于自身工作原因,本次论文选取自身较熟悉的A信托公司作为案例进行分析。A信托公司前期运营中存在各种问题,随着监管强度加强,问题的突然爆发,促使公司目前处于暂停新业务运作,全部精力用于处置不良资产的阶段。较其他同类型的信托公司而言,A信托公司的内部控制改革压力更大,紧迫性更强。对其内部控制进行研究也具有实践意义。本次论文将研究对象主要分为两个层次。一方面,通过对A信托公司的深入分析,得出造成诸多业务领域内部控制出现问题的根源为公司的所有权与运营权没有实现真正隔离、部门与部门之间缺乏强有力的监督机制。为了使解决问题措施具有可操作性,本文又从管理层视角,以COSO内部控制理论五要素为理论基础,针对A信托公司的内部控制中存在的各类问题,进行具体分析,并提出对应解决方案。达到使A信托公司内部控制体系完善的效果。另一方面,细化分析为A信托公司业务送审流程,针对业务送审流程中的各关键事项,进行内部控制体系测评。以测评结果为依据,分析业务送审流程内部控制体系设立情况以及执行效果,并提出适当的改进意见。最终将为后期新业务的开展扫清障碍,使新的内部控制体系适应股权投资类房地产信托的发展。本次测评以COSO的角度进行内部控制体系分析,国内诸多学者在银行、保险等金融机构多有探索研究,但以信托公司房地产业务视角进行的COSO内部控制流程研究,国内研究者进行这样尝试的较少。这点而言,论文具有一定的创新性。