2007年美国次贷危机爆发，金融危机以其强大的破坏力、宽广的波及面、较长的持续时间以及深远的影响引起社会各界的高度重视。探究危机成因，我们发现跨机构、交叉性的系统性风险在其中扮演了重要角色；此外，各类新兴金融衍生产品的出现也为危机的升级起到了推波助澜的作用。银行作为系统性金融风的高发行业，加之同业拆放市场间交易日趋频繁，使其在陷入危机之后具有更强的破坏性及传染性。同时，银行系统性风险的频繁爆发也揭示了之前强调的以微观视角进行审慎监管政策的不足性，因此以防范系统性风险为主要目的的基于宏观视角的审慎监管成为了后危机时代监管改革的重点之一。基于宏观视角的审慎监管其出发点是将整个金融系统看作一个整体作为研究对象，与之前基于微观视角的审慎监管相比，前者更加强调了系统的整体性及其内部之间的传染性。本文选取上海证券交易所上市交易的14家股份制商业银行2010年9月至2014年12月的日收盘价格作为数据来源，使用VaR方法与基于分位数回归模型的CoVaR方法分别对其无条件风险价值和风险溢出效应进行估测。结果表明VaR方法在风险爆发或极端尾部事件冲击时对于风险的估计往往不足，而CoVaR方法则较好的弥补了这一缺点；同时CoVaR方法在对系统中风险传染及其溢出效应水平也可进行更为深入的刻画。此外，在我国银行系统中传统国有五大股份制商业银行对于系统性风险的抵御能力要普遍高于其他股份制商业银行，其中我们应该特别注意到兴业银行和华夏银行无论是在VaR方法下还是在CoVaR方法下其风险价值排序都是最高的，说明这两家银行抵御风险能力较弱；此外也要看到光大银行和民生银行在考虑到风险溢出效应的情形下其风险价值有所减小，说明其可以较好的应对外界负面冲击，在系统性风险爆发时具有较好的抵御能力。通过整体分析研究，揭示了我国目前尚未形成统一标准的风险监测制度框架与度量技术，特别是对于风险在银行间的传染和溢出效应还没有合理的计量手段和监管制度。同时我们也该应注意到，上市银行还只是我国银行业系统的一部分，对于非上市银行的风险的测度与监管也是我们一项长期而艰巨的任务。