中国证监会自二零一九年十一月开始着手推进扩大股指期权试点的工作。同年十二月二十三日,在中金所批准上市标的为沪深300股票指数的沪深300股指期权,这标志着中国向建成金融设施完善、金融产品丰富、各项功能充分发挥、运行安全、运转高效的新型综合交易所的目标迈出了重要一步,也有利于提高中国金融市场的稳定性和流动性,因此对沪深300股指期权的合理定价的重要性可想而知。期权是一种非线性金融工具,相对于传统的线性金融工具,期权增加了波动率维度,从二维平面扩展到三维立体空间,它的复杂性和对复杂的数学工具的依赖性都有所提高。有效的期权定价模型是期权交易的基础,而有效的波动率模型是期权定价的核心。波动率模型是通往期权定价之门的钥匙,各类期权市场的参与者都需要有效的波动率模型来提供定价参考。本文将基于随机波动率模型,对在中金所新上市的沪深300股指期权的定价问题进行实证研究。为了更好地评价当前沪深300股指期权的定价效果,需要找出一种更符合沪深300股指期权的定价模型,本文将沪深300股指期权价作为研究对象,分别用BlackScholes模型、AHBS模型、GARCH模型和HESTON模型进行拟合定价,对它们的定价误差进行对比分析,比较得出最适合沪深300股指期权的定价模型。实证过程中,首先对2021年3月15日到2022年2月28日近6万个期权数据进行处理,筛选出约2万个期权数据,以确保样本数据的时效性和有效性。然后,运用最小二乘法、非线性最小二乘法等方法,通过MATLAB软件,对波动率模型进行参数估计,确定各模型参数,得到相应的定价公式。在此基础上利用上述四个模型分别通过样本内数据进行拟合定价,通过样本外数据进行预测定价。最后,利用四种不同的定价误差度量标准,比较分析各个模型的定价误差。研究结论是:四种模型对沪深300股指期权的定价都存在一定程度的高估,但整体误差较小。同时得出,无论是样本内拟合定价还是样本外预测定价HESTON模型都是最合适沪深300股指期权的定价模型,其次是BlackScholes模型和GARCH模型,而AHBS模型的定价误差较大。