随着改革开放和这么多年来我国经济的发展,证券市场已经逐步走向规范、走向成熟。然而存在着很多种因素致使各方关注的焦点—财务报告,存在着越来越多的问题。当今世界无论是国内还是国外,爆出的财务造假丑闻,引起了学术界和商界的各方关注和研究和探讨。在当今这样一个高度信息、化的社会,会计管理活动以及所生成的信息在资本市场和经济决策中起着举足轻重的作用,差之毫厘,谬之千里。反过来看,要防范资本市场中的金融风险,提高企业的经济效益,快速发展经济,就必须在宏观和微观的两个层面上不断的强化会计工作。在21世界高速发展的今天,信息的发展已经决定着一个企业的生命,已经蔓延到了我们的日常生活当中的方方面面。其中,语言信息的披露在整个信息披露的比重在逐渐增强,其地位也在逐渐升高。因此,如何判断管理层是否利用这一特点来进行蓄意操纵报表,影响投资者和利益相关人的判断是非常重要的。为了更好的引导和指引相关的研究,对我国上市公司年报语言信息、中的自利性归因进行深入研究是非常有必要的。上市公司的信息质量决定着资本市场上资源配置的效率。上市公司内外之间的信息不对称给了内部人可乘之机,利用自己的信息优势来谋取私利。自我国资本市场建立以来,我国上市公司的管理层用自己的信息优势来谋取利益的案例屡见不鲜。这样不真实的数据,不真实的财务报告是投资者受到严重的经济损失,而且严重打击了投资者的信心股份制公司的发展,使信息披露的领域里形成了一个新的市场。上市公司是信息的提供者和披露者,而广大投资者和利益相关人是信息、的接受和使用者,而财务报告就成了连接提供者和使用者之间的纽带,也就是这个市场上的产品。财务报告提供了企业有关财务状况、经营成果、企业潜在的现金流及其他各项信息,协助各方人员来评估整个公司的各项指标,包括公司的信用程度、获利能力、偿债能力、管理业绩、企业利润、综合盈利能力等。而财务报告中的语言信息的比重越来越大,是近几年来财务报告的发展趋势。内部人对公司财务报表的操纵不仅仅是数据信息,更多的是语言信息。不像数字信息那样,可以有很多规章和法文来约束,语言信息的操纵更加不易察觉,危害确实同性质的。西方学者在对信息披露质量的研究中引入了印象管理理论,他们认为公司的管理者在对外报告的编制过程中,会有意的对其中的语言信息、进行人为的操纵。对语言信息的内同的操纵就是自利性归因行为。内部人操纵语言信息的目的就是让信息的接受者们在阅读信息之后,对公司和公司的管理者留下更好和更深刻的印象,是未来的投资决策更好的符合或者趋同于公司管理层的利益取向。本研究共分六章,各部分逻辑关系如下：第1章：导论。对本文的研究背景、意义、方法和框架进行了概述。语言信息在我国上市公司财务报告中的比例越来越大,财务报告的这种变化给了公司管理层可乘之机,他们利用自己的信息优势,来操纵语言信息。这种非数据的信息更加隐秘,更加不易被人察觉。这些语言信息在报告的方式也比数字信息的报告更为灵活,受到审计部门严格审计的程度也较低。与很多西方国家都类似,在我国语言信息除了会计报表附注外,都不属于独立审计的范围之内,而上市公司的管理层对对外财务报告中的语言信息的披露有着格式方面的控制权,这样就给上市公司企业的管理层进行自利性归因埋下了伏笔。管理层会利用这一优势,把公司的业绩优异归因于自己的管理能力和效率,把公司业绩的反常和劣绩归因于外部环境等外部因素。这样就引出了本文的研究思路,看是否在我国上市公司中存在这一现象,是否在同一公司中也会存在当公司业绩不同时(业绩好和业绩差),也会存在自利性归因的现象。第2章：理论基础与文献综述。本文的理论基础有三点,分别是委托代理理论、印象管理理论和自利性归因理论。从委托代理理论引出来的逆向选择、信号传递、信息不对称和道德风险等都是研究自利性归因的理论基础。所有者和经营者的分离,使二者的利益不再相同。这就是我国上市公司进行语言信息的自利性归因的根本原因。研究报告中的语言信息,不再适用像研究数字信息那样的理论和方法,需要有新的研究理论和新的研究方法。印象管理理论是来源于心理学的范畴,已经被引入很多种学科领域。本文是研究管理层的自利性归因行为,是分析一个人的内心的想法和外在行为的方法,在这里用到印象管理理论是必要的,这样可以更清楚的看到管理者外在行动的内心活动。自利性归因理论表明,人们并不总是将自己的行为原因外在化,人们把各自的行为归因于个人还是外界环境取决于这种行为的性质。人们只是把自己的积极行为的结果归因于自身的内在的因素,而把自己消极的行为结果归因于外部的环境的因素。第二部分是非为国内和国外两部分来进行自利性归因的文献综述。第3章：理论分析和研究假设。在第二章的基础上进行理论分析。理论分析从三个方面进行,第一是引出我国上市公司年报中是存在自利性归因的。接着就自利性归因对信息质量的影响进行分析,最后是对自利性归因的动机分析。研究假设分为两部分,第一大类是对不同公司进行自利性归因假设；这部分只是选取我国沪市上市A股报表进行研究,是因为同一市场间的公司在年报风格和内容上可能更具可比性。第二类是对同一公司不同年度业绩不同时进行自利性归因分析,也就是从纵向分析同一公司是否也有自利性归因的行为,就更充分的证明了这种行为的普遍性。第4章：不同业绩公司自利性归因倾向的实证研究。为了同一市场间的公司在年报风格和内容上可能更具可比性,数据的选择就只把沪市A股的年报作为研究的范围。样本的筛选就是把所有的公司分为绩优和绩差两部分,具体就是先找出2009年(最新年度)的每股收益最高和最低的120家公司,然后在这120家公司中按照2010与2009年每股收益变动率最高和最低再次选择出60家公司作为样本来分析。参考前人的研究设计和方法,分析得出的结论是：我国沪市A股上市公司年报确实存在自利性归因倾向,业绩优异的公司更愿意把其归因于内部,业绩较差的公司更多的归因于外部。第5章：同一公司不同年度自利性归因倾向的实证研究。不同年度要分为业绩优和业绩差才能更明显的看出一个公司的归因倾向。所以选择了2008、2009、2010三年的数据,分为先优后差和先差后优。绩优年度的每股盈余必须要大于零,而扭亏后每股盈余过低的样本也排除在外。绩差年度的每股盈余要为负值,且要低于上一年的每股盈余。由于样本的筛选非常严格,所以样本选择范围扩大到了沪深两市A股的全部上市公司。参考前人的研究设计和方法,分析得出的结论是：我国上市公司年报中存在对业绩操控的行为,管理层在对外报告的过程中融入了自利性归因倾向,使得对外的语言信息偏离了客观公正。第6章：研究结论。总结本文、本文研究的局限和进一步研究的构想。作为全文的收官章节,本章统摄之前的文献综述、理论分析及实证分析部分,对全文研究结论进行了总结,从政府、企业自身、市场、监管者等各个角度出发提出了若干积极的政策建议。经综合比较分析,本文得出结论如下：(1)我国沪深两市上市公司年报语言信息是存在自利性归因倾向(2)在不同公司同一年度的业绩归因中,绩优公司更多的存在内部归因,绩差公司更多的是外部归因。(3)同一公司业绩不同,归因情况有所不同：第一、业绩先降后升的公司在业绩差的年度内部归因少于业绩优的年度,业绩差年度的外部归因多于业绩优的年度。第二、业绩先升后降的公司在业绩优的年度的内部归因多于业绩差年度,业绩优年度的外部归因少于业绩差的年度。本文的创新点在于：1、国内对于自利性归因倾向研究的学者很少,导致这方面的研究也就非常有限,所以这一领域国内参考文献的选择上选择的基数非常有限。而本文中第四章节选取沪市上市公司对不同业绩公司的自利性归因倾向做了实证研究,在国内是首次用沪市上市公司的最新年度数据进行分析尚属首次。这样的过程和研究的结论可以给以后的学者提供研究的借鉴和思路,同样也弥补了相关领域研究的不足。2、以前自利性归因倾向研究,在样本分析过程中,归因变量赋值时,只是找到明显带有归因连接词和因果关系的词语,才可以把对应部分的语句计入相关归因值。而本文在归因变量的赋值中,是仔细研读上市公司财务报告的语言信息,除了找到归因连词和因果关联词的句子,还要在理解的基础上找出隐含在字里行间的归因信息,并把这些信息转化为归因倾向的赋值,增加了文章实证分析数据的精确性。3、在实证部分,以前的研究文献只是做了相应的实证数据分析,然后得出结论。本文在实证分析的基础上,在具体数据处理的过程中,进行了具体的案例分析。这样的案例分析能够让读者可以更加清楚的看清此类研究方法的具体语言信息处理过程,细化了过程步骤,通过这样的做法可以让结论变得更加具有说服力。此外,文章还进行了纵向数据的比较研究,这样形成了立体的研究网络,使结论更加具有说服力。最后,本文的研究仍有一些局限和难以尽善之处。第一,在归因倾向赋值的方法上还觉得可进一步升级优化。第二,在报表的语言信息选择方面,随着政策和监管的加强,报表的规范化加强之后,会有更多统一的口径来研究语言信息披露,这样实证的结果也更贴近实际、更准确。第三,在某些重大事件发生之后,或者一些大的经济形势的变动,从而引起的某些行业或者整个行业的环境变化趋势的分析,在这样的情况下会有一个更新和更好的视角来研究自利性归因会有更吸引人的效果和结论。由于作者的水平有限,本文会存在一些缺陷和不足,一些问题和观点仍然需要和大家一起相互学习相互探讨,恳请各位学者、读者给予批评指正。