最小报价单位相关论文
最小报价单位和最小成交单位作为股票交易离散构件的重要组成部分,对股票流动性产生较大影响。本文以香港联交所主板市场股票作为......
最小报价单位作为证券交易时报价的最小单位，是市场微观结构的重要组成部件，而最小报价单位对证券市场质量尤其是流动性的影响一直是......
随着市场微观结构理论的兴起,众多研究表明交易机制对于市场流动性、波动性、透明性、有效性都会产生影响.交易机制的科学,合理和......
采用计算实验的研究方法,对不同最小报价单位设置下的市场流动性进行研究,在LZ3 X连续双向拍卖人工股票市场平台(具有与中国股票市......
采用人工股市模拟的方式探讨了不同价位股票最小报价单位变动对市场质量的影响.首先,以中国股市实际交易机制和交易行为作为输入变......
最小报价单位是证券市场交易机制设计的重要组成部分.与许多市场不同,我国证券市场采取单一的最小报价单位.本文利用上海股市的高......
2003年3月3日沪深证券交易所对封闭式交易基金的最小报价单位进行改革，由过去的“1分钱”改为“0．1分钱”，旨在改善“夹板套利”、“......
以中国股票市场部分股票的日内逐笔报价与成交价作为资料来源，验证价格集聚现象是否存在于中国股票市场。实证结果发现，约有28％的报价......
文章利用上海证券市场中封闭式基金在最小报价单位“分改厘”之前与之后的日内高频数据。采用序列相关性检验和游程检验，对最小报价......
本文研究了中国封闭式基金最小报价单位调整前后市场流动性的变化,揭示了最小报价单位变动对基金市场买卖价差、市场深度以及交易......
本文利用上海封闭式基金最小报价单位“分改厘”之前与之后的分笔交易数据，考查了最小报价单位的减小对上海封闭式基金市场质量的影......
2003年3月3日，沪深证券交易所下调封闭式基金交易的最小报价单位(Tick Size)，由原来的0.01元调整为0.001元。自此，普通股A股和基金在......
最小报价单位作为证券交易时报价的最小单位,是市场微观结构的重要组成部件,而最小报价单位对证券市场质量尤其是流动性的影响一直......
随着中国金融数据库的建立与发展,我们能以较低成本获得越来越高频率的金融交易数据。如股票市场的分笔、五分钟、十五分钟等频率......
2013年1月16日,全国中小企业股份转让系统(NEEQ)正式揭牌运营,这标志着我国新三板市场正式步入全国场外市场规范化运行阶段。但中......
目前世界上越来越多的交易所采用指令驱动市场,传统的做市商市场正在逐渐被交易速度快、交易成本低的电子订单驱动市场所取代。由......
采用计算实验的研究方法,对不同最小报价单位设置下的市场流动性进行研究,在LZ3X连续双向拍卖人工股票市场平台(具有与中国股票市......
最小报价单位是影响证券市场流动性的重要因素之一。利用上海证券交易所分笔交易数据,从价差、深度以及交易金额三个方面考察了最......
沪深300股指期货市场在上市运行近两年后,需要根据市场运行质量对最小报价单位等交易制度进行优化设计。在已有模型仅通过流动性或......
本文以上海股市为研究对象,对最小报价单位所造成的交易价格的离散性进行研究.研究结果表明,上海股市价格的波动性较大,特别是对低......
本研究以中国股票市场部分股票的日内逐笔报价与成交价作为资料来源。验证价格集聚现象是否存在于中国股票市场。实证结果发现,约......
