Black-Scholes期权定价模型相关论文
近年来,日益突出的环境与能源问题引发了各国政府与社会各界人士的广泛关注。新能源汽车具有零污染、零排放等特点,发展新能源汽车......
以金融工具的公允价值为研究对象,对期权的公允价值定价模型进行分析,并根据金融工具的特殊性,修正了B-S定价模型.最后将修正的B-S......
金融衍生工具的发展是20世纪80年代以来国际金融领域里的新旋律,金融衍生工具的创造和交易是国际金融创新的主要内容.在中国,随着......
随着全球化的加快,各国经济发展也越来越密切相关。自进入20世纪90年代以后,经济危机频繁爆发,这样就使得在经济一体化发展中具有......
本文首先对目前新三板挂牌企业的几种主要价值评估方法进行了梳理,并分别分析了这几种价值评估方法的优缺点,在此基础上提出了使用......
研究了尚处于仿真模拟交易阶段的沪深300股指期权未来的定价策略。采用具有红利支付的扩展Black-Scholes期权定价模型，并根据金融数......
波动率微笑现象显示了期权隐含波动率和执行价格之间的关系.在理想的完全符合Black-Scholes期权定价模型假设的情况下,期权隐含波......
存款保险制度的核心问题是存款保险费率的确定。本文在深入分析存款保险自身的特点的基础上,应用Black-scholes期权定价模型对存款......
从分析投资机会的期权性质,探讨用Black-Scholes期权定价模型来评估投资机会价值的可行性,并通过实例来分析投资机会的价值以及如......
摘要：目前利用实物期权对企业价值进行评估，主要采用的是Black—Scholes模型。文章通过Black—Scholes模型和二项式模型的比较，指出了......
在明晰期权概念的基础上，揭示了期权内在价值和价格的性质。通过大量实证研究将B—S模型分别针对长、短期期权进行改进，主要涉及期权......
自中国证监会2005年4月29日宣布启动股权分置改革以来，权证作为遵循市场原则的补偿对价方式应运而生。布莱克—舒尔斯（Black—Schole......
文章为规避房价下跌风险设计了一款反向抵押价值期权，采用Black-Scholes公式建立期权定价模型，在假设标的价格服从Ito过程的基础上，借......
牛熊证是在香港交易所交易的新型金融衍生产品,能追踪相关资产的表现而无须支付购入实际资产的全数金额.本文在Black-Scholes期权......
分析了传统转包决策方法的局限性,借鉴实物期权理论,提出了延迟期权、扩展期权、放弃期权、收缩期权和转换期权在生产中的实际意义......
经营者股票期权计划是一种被广泛应用的有效的长期激励措施,在此计划中,如何确定经营者的股票期权授予数量是其中关键的一环,此环......
本文根据二叉树模型和三叉树模型分别在四种不同的假设条件(构造模型)下进行分析以及对方程组求解,并给出了各自的求解公式。文章......
在金融市场上期权是金融工程中最主要的使用部件,也是投资者保值和投机的主要工具。由于期权具有良好的规避风险、风险投资和价值......
可转换债券在20世纪90年代进入我国的资本市场，作为一种新的金融产品，由于其特有的投资和投机价值，越来越得到政府、企业和投资者的认......
可转换债券作为企业融资、企业财务筹划、国有股权退出等领域的重要的金融创新工具,由于它同时具有债券和潜在股票的双重特性,因此......
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在金融市场和商品市场日益快速发展的背景下,现代金融衍生产品的应用已经变得日益显著。在这些金融衍生品交易中,期权是最活跃的一......
股票投资价值长期以来一直是金融学家和经济学家高度重视的核心问题,国内外学者通过不懈努力,根据各自对股票价值的理解并遵循一定......
分级基金是我国近年来迅速发展起来的结构化投资产品,通过一定的风险收益分配规则,母基金份额可以拆分为两类风险收益不同的子基金......
将经典期权定价模型——Black-Scholes模型运用于建设工程设计责任保险基本费率厘定。在不同的预期损失条件下,运用Black-Scholes......
可转换债券是一种兼具股票期权和债券的双重特性的金融衍生产品。正是由于它的双重特性．使得可转债的定价变得较为复杂，从而也给投资......
宽基分级基金又称指数型分级基金,其母基金一般以某证券指数为投资标的,如沪深指数、创业板指数、中小板指数等。随着我国金融创新......
权证，是发行人与持有人之间的一种契约，持有人在约定的时间有权以约定的价格购买或卖出标的资产，它是期权的一种特殊形式。权证是金融......
Black-Scholes期权定价模型自提出以来受到了广泛应用,但由于其假设的理想化,模型往往存在很多缺陷。很多金融学者曾对其进行过优......
期权是一类重要的金融衍生产品,它赋予持有者的是一种买权或卖权,而并非义务,所以期权持有者可以选择行使权利,也可以放弃行权。那......
研究一种奇异路径依赖型期权——两资产亚式彩虹期权的定价问题.基于Black-Scholes期权定价模型的假设条件,利用无套利原理,构建了......
随着大数据的兴起,大数据产业已经成为经济增长新的制高点。目前关于大数据的相关研究大多聚焦于技术领域,有关大数据商业价值的研......
股票价值估计研究是进行股票投资的一个重要过程,研究方法的形成标志着股票价值估计模型的成熟和完善.它既可使股票投资深入人心,......
新一轮债转股已经开启,本文从债转股入手、对比和分析新旧债转股,运用Black-Scholes期权定价模型,以中国银行与中钢集团不良资产的......
本文首先对目前新三板挂牌企业的几种主要价值评估方法进行了梳理,并分别分析了这几种价值评估方法的优缺点,在此基础上提出了使用......
随着经济全球化进程的深入发展,企业集团化成为大型企业的理性选择。由于企业集团组织结构的特殊性,其直接投资呈现出多主体、多元......
基于转股价可向下修正的可转换债券的偏微分方程,结合违约时间的概率密度函数得出带违约风险及转股价可向下修正的可转换债券模型;......
美式期权不同于欧式期权,可以在到期日以前任意时间操作.一般而言,美式期权定价的解析解是很难得到的,二叉树和三叉树方法都是比较......
非线性偏微分方程（组）（NLPDE（s））已被广泛应用在生物化学、流体力学、大气科学和金融等众多领域,这些领域中出现的诸多非线性问题的数学......
传统的股利折现模型在对股票定价的过程中,不能精确地确定投资者的预期收益率和未来支付的现金股利,因此存在着一定的缺陷与不足。......
本文以权衡理论为依据,结合Black-Scholes期权定价模型,通过一定程度的修正,构建新型的资本结构优化模式,并选取中铁二局作为研究......
本文通过将信用风险可转换债券价值分解为信用风险债券价值与期权价值两部分,基于信用风险转移概率建立可转换债券的收益率模型,演......
近年来,在国家鼓励和支持新能源发展相关政策的引导下,我国已成为全球新能源规模最大、发展最快的国家,风电并网容量近10年增长了1......
期权定价正受到广泛关注,其中最有影响力的是1973年Fisher Black和Myron Scholes提出的Black-Scholes期权定价模型.该模型通过一系......
市场环境复杂多变,经济主体面临的风险损失加大,国际上对规避风险的需求也不断加大,衍生金融工具便由此产生并得以迅猛发展。自诞......
研究与开发(R&D)是实施企业长期战略最重要的部分，因此合理评价研究与开发项目投资至关重要。安捷伦公司是世界上最大的测试测量公......
为了探求适合实际金融市场的期权定价模型,使得经典的Black-Scholes期权定价模型能够更好的应用于实际中的不完备金融市场。本文根......
可转换债券是一种特殊的公司债券，对于可转换债券投资者来说，既可以选择持有债券，要求公司还本付息；也可选择在约定的时间内将债券转换......
Black-Scholes期权定价模型低估深实值和深虚值期权的现象称为“波动率微笑”。其主要原因是资产价格过程假设和市场机制因素给期......
随着环境问题的日益突出,作为缓解环境问题手段之一的污染排放权日益成为各国考虑运用的对象,污染排放权交易市场具有广阔的前景,......
