BLACK-SCHOLES模型相关论文
经济全球化的发展正在促使世界经济金融逐步一体化,金融行业因此得到了快速发展,而期权作为一种重要的金融衍生工具,越来越受到人......
可转债是一种兼具债券和股权特征的复合金融工具，其价值构成并不单一，因此可转债的定价问题，也随着我国资本市场的发展及可转债交易规......
水期权交易旨在解决水资源时空分布不均的问题,伴随着全球气候变化,降雨量已成为影响水资源时空分布不均的重要因素。运用马尔科夫......
中国证监会自二零一九年十一月开始着手推进扩大股指期权试点的工作。同年十二月二十三日,在中金所批准上市标的为沪深300股票指数......
上市,意味着企业拥有了在资本市场直接融资的资格,不仅为企业带来广阔稳定的长期融资渠道,也预示着企业的高质量发展,形成正反馈效......
数学、自然科学、工程技术领域和金融领域中的许多实际问题都可以归结为积分方程问题,然后对所得积分方程进行变换来求解这些实际......
上证50ETF期权定价问题一直以来都是学术界和业界所关注的重点领域.本文使用随机波动率Heston模型,实现上证50ETF期权定价.研究结......
期权在整个资本市场中占据着重要地位,本文在经典的Black-Scholes公式理论框架下,以上证50ETF指数、中国一年期国债历史收益率等数......
自2017年起,我国可转债市场迎来了爆发式增长,发行可转债成为上市公司首选的融资方式之一.本文以欧派转债为例,运用Black-Scholes......
摘要：可转换债券作为一种兼具债券和股票特征的金融产品，已成为资本市场重要的融资工具和广大投资者青睐的资产配置工具。由于国内可......
经典Black-Scholes期权定价模型(B-S模型)中常数隐含波动率假设与实际金融市场不相符合,事实上期权的隐含波动率是关于标的资产价......
本文主要研究了有限元方法求解关卡期权定价问题.关卡期权是一类应用广泛的弱路径相关期权,但是大部分关卡期权的定价都很难求得其......
随着人们生活水平的提高,金融市场也越来越完善,市场上不仅仅有欧式、美式等标准期权,还相继出现了大量的奇异期权。亚式幂期权就......
铜期货期权于2018年9月21日在上海交易所正式挂牌交易,是投资者进行风险管理的有效工具。铜期权的上市,是期货市场在对实体企业的......
期权定价是现代金融学最伟大的成就之一,期权是一种基础金融衍生工具,被人们广泛应用于风险管理。期权具有非线性特征,同期货、股......
随着金融市场的迅猛发展,各种金融衍生产品层出不穷。在最近几十年,金融衍生产品市场的发展对全球经济产生了重要影响。特别是期权......
2020年初国内新冠肺炎疫情爆发,医疗企业成为我国抗疫的主要力量。然而我国医疗企业规模较小,科技水平较低,并且医疗企业的发展需......
可转债是资本市场融资活动中不可缺失的重要组成部分,近些年在我国也随着市场的逐步发展而日渐兴起。同时,由于可转债由期权部分与......
作者基于对期权的理论价值、创新价值和在国内金融创新品种管理决策中广泛的应用价值的认识,运用期权理论系统研究了中国证券市场......
近几年，我国互联网企业产权交易的次数逐年增多，单次平均交易额度逐渐增大，为了使交易双方及投资者降低相关风险，有必要对互联网企业价......
世界互联网产业兴起于二十世纪九十年代中期，经过短短十几年的发展，其所发挥的力量已经并将进一步深刻改变人们工作、生活、娱乐的方......
金融衍生工具的发展是 20 世纪 80 年代以来国际金融业的主旋律,金融衍生工具的创造和交易是国际金融创新的主要内容。期权提供了......
民间借贷机构利率定价是一个比较困难的问题,对它进行有效且准确的定价对民间借贷机构市场的参与者来说是非常重要的,其研究可以为......
近年来，中国的资本市场的进一步扩容和创业板的推出，为越来越多的企业提供了与资本相结合的机会。但由于种种原因，并不是每一个希望上......
股票期权于1973年首次在有组织的交易所内进行交易,从此,期权市场发展十分迅猛.期权交易的发展引起了众多学者的极大关注.Black博......
在1973年，由FischerBlack和MyronScholes推导出了基于无红利支付股票期权的Black-Scholes期权定价公式(B-S)。在该期权定价模型中，假......
近年来，我国结构性产品发展迅猛，2008年至2012年，我国商业银行结构性产品发行量从528款增加到1680款，足见其发展态势良好。2013年1-5月......
未定权益定价是金融数学的核心问题之一。大量的金融实践已经充分表明,Black-Scholes模型关于标的资产价格变动规律的假设与实际存......
关于是否投资3G（3rd Generation），社会各界特别是电信业内部存在着广泛的争议。本文立足于电信产业价值链，运用实物期权法之Black-Scho......
自20世纪90年代初美国电灯和能源公司发行第一只认股权证以来，权证经过近85年的发展历史已经成为世界资本市场上一种比较成熟的金融......
中国金融市场经过二十多年的发展，已取得了很大的进步，特别是资本市场的发展尤为突出。但同时，中国的金融市场与发达的金融市场相比，仍......
权证是一种特殊的期权，具有高杠杆性，融资便利，易于运作等优点。经过近百年的发展，权证已成为金融衍生品家族中重要的一分子，在世界各国......
随着我国证券市场的发展，可转换债券作为一种新兴的衍生金融产品，重要性与日俱增。由于其兼具债券和股票期权的特性，可转债的定价具有......
经典模型Black—Scholes模型是期权定价史上的重大突破，被实证一再证明是相对准确的定价模型。本文利用Black—Scholes模型在历史波......
随着我国证券市场的发展，可转换债券作为一种新兴的衍生金融产品，其定价具有一定的复杂性。本文应用最小价值原理以及Black-Scholes......
随着我国证券市场的发展，可转换债券作为一种新兴的金融衍生产品在近年来发展迅速，有关其定价方法也引起了不少国内外学者的争论。由......
可转换债券作为一种复合型工具，经过逾160年的发展，已经成为西方成熟市场的主流投资品种。我国可转债市场自上世纪九十年代建立至今，......
分级基金又名结构性基金，是资本创新的一种结构化的产品。 从2007年第一支分级基金上市以来，分级基金来在接下来的几年内发展非常......
随着社会经济的高速发展,信息服务业在日常经济生活中扮演着越来越重要的角色。在面临拥挤的信息服务系统时,一些消费者为了降低自......
2003年以来，结构化金融产品以其个性化的合约设计、创新型的产品结构、安全与收益并存的特性逐渐受到广大投资者的欢迎，在国内市场上......
不论是场外期权做市商售出期权后对冲Delta风险,还是未来场内期权交易可能带来的各类交易策略(如波动率交易),都需要做市商开发出......
一般来说，期权定价的常用模型有三种，分别是二叉树模型、蒙特卡罗模拟和Black－Scholes模型。二叉树模型是用离散的随机游走模拟资产价......
本文基于上证50ETF期权上市后的交易数据,在B-S公式的基础上研究有交易费用带有分红的期权定价模型.本文对实际的波动率进行了研究......
对于中国这样金融市场相对而言稍欠完善和亟需发展的国家来说,金融衍生品的定价公平与否直接关系到金融市场未来的繁荣发展。Black......
在金融活动中,投资者对资金流的现值的了解是很重要的.为此本文引入期权价格折现值的概念.讨论了当利率是常数时,欧式看涨期权价格......
本项目尝试以非线性Black-Scholes模型下的期权定价问题为研究对象,以期权的近似定价公式为研究目标,找出期权的一个有效的近似解,......
期权平价公式是用来衡量欧式看涨与看跌期权之间的平价关系。在一个完善的市场上,市场价格与平价关系应当成立,如果这种平价关系不......
本文以中国权证市场的南航认沽权证为例,采用Black-scholes期权定价模型得到的理论价格与市场实际价格,同时结合敏感性分析法来进......
期权是两个人之间的一种合约,是其中一方授予另一方在约定的时间以某一约定的价格购买某种给定资产的权利.本文以股票为主要标的物......
布莱克-斯科尔斯模型(Black-Scholes Model),是一种为期权或权证等金融衍生工具定价的数学模型.在模型中,Black - Scholes 公式给......
